Stop Limit Order คำสั่งประเภทนี้จะเน้นที่ การควบคุมราคาซื้อหรือขาย โดยระบบจะส่งคำสั่งแบบ Limit Order เข้าไปใน Order Book ทันทีที่ราคาตลาดมาถึง Stop Price ที่คุณกำหนดไว้
Stop Limit Order คำสั่งซื้อหรือขายที่มีเงื่อนไขราคา 2 ส่วน ได้แก่
- Stop Price คือราคาที่ใช้เป็นจุดเริ่มให้คำสั่งทำงาน
- Limit Price คือราคาที่ผู้ใช้งานยอมรับได้สำหรับการซื้อหรือขาย
เมื่อราคาตลาดเคลื่อนไหวมาถึง Stop Price ที่ตั้งไว้ ระบบจะส่งคำสั่งแบบ Limit Order เข้าไปใน Order Book โดยใช้ราคา Limit Price ที่ผู้ใช้งานกำหนดไว้
การใช้ Stop Limit BUY (กรณี Breakout Trading)
สถานการณ์สมมุติ : ผู้ใช้งานต้องการซื้อเมื่อราคาทะลุแนวต้านที่ 105 บาท จึงตั้งค่าไว้ดังนี้:
- Stop Price = 105 บาท
หมายถึง เมื่อราคาตลาดขึ้นไปถึง 105 บาท ระบบจะเริ่มทำงาน - Limit Price = 104 บาท
หมายถึง ระบบจะส่งคำสั่งซื้อแบบ Limit Buy ที่ราคา 104 บาท
ผลลัพธ์ : เมื่อราคาตลาดขึ้นไปถึง 105 บาท หรือสูงกว่า ระบบจะส่งคำสั่ง Limit Buy ที่ราคา 104 บาท เข้าไปใน Order Book โดยอัตโนมัติ
อย่างไรก็ตาม เนื่องจาก Limit Price อยู่ที่ 104 บาท ซึ่งต่ำกว่าราคาตลาดที่กระตุ้นคำสั่งที่ 105 บาท คำสั่งนี้อาจยังไม่ถูกจับคู่ทันที และจะถูกจับคู่ก็ต่อเมื่อมีผู้ขายที่ยอมขายในราคา 104 บาท หรือตลาดปรับตัวกลับลงมาถึงราคาดังกล่าว
การใช้ Stop Limit SELL (กรณี Stop Loss)
สถานการณ์สมมติ : ราคาตลาดปัจจุบันอยู่ที่ 100 บาท
ผู้ใช้งานต้องการตั้งจุดตัดขาดทุน หากราคาลดลงมาถึง 95 บาท แต่ต้องการขายที่ราคาไม่ต่ำกว่า 96 บาท จึงตั้งค่าไว้ดังนี้:
- Stop Price = 95 บาท
หมายถึง เมื่อราคาตลาดลดลงมาถึง 95 บาท ระบบจะเริ่มทำงาน - Limit Price = 96 บาท
หมายถึง ระบบจะส่งคำสั่งขายแบบ Limit Sell ที่ราคา 96 บาท
ผลลัพธ์ : เมื่อราคาตลาดลดลงมาถึง 95 บาท หรือต่ำกว่า ระบบจะส่งคำสั่ง Limit Sell ที่ราคา 96 บาท เข้าไปใน Order Book โดยอัตโนมัติ
อย่างไรก็ตาม เนื่องจาก Limit Price อยู่ที่ 96 บาท ซึ่งสูงกว่าราคาตลาดที่กระตุ้นคำสั่งที่ 95 บาท คำสั่งนี้อาจยังไม่ถูกจับคู่ทันที และจะถูกจับคู่ก็ต่อเมื่อมีผู้ซื้อที่ยอมซื้อในราคา 96 บาท หรือตลาดดีดกลับขึ้นมาถึงราคาดังกล่าว
สถานการณ์ที่ควรใช้:
- Breakout Trading: ใช้เมื่อต้องการซื้อหลังจากราคาทะลุระดับสำคัญ เช่น แนวต้าน แต่ยังต้องการกำหนดราคาสูงสุดที่ยอมซื้อ เพื่อไม่ให้ซื้อแพงเกินแผน
- Stop Loss: ใช้เมื่อต้องการตั้งคำสั่งขายล่วงหน้า หากราคาลดลงมาถึงจุดที่กำหนด เพื่อช่วยบริหารความเสี่ยงและจำกัดผลขาดทุน
- ตลาดที่ราคาค่อนข้างนิ่งหรือมีสภาพคล่องเพียงพอ: เหมาะกับตลาดที่ราคาไม่เหวี่ยงแรงเกินไป เพราะหากราคาวิ่งเร็วมาก คำสั่ง Limit Order อาจไม่ถูกจับคู่ได้ทันที